1. поиск коррекционного отката, по

Предвидеть новостные сигналы и сопоставить для каждого движение вверхи или! вниз

тренд резко не меняет направление - нужна фаза стагнации или отката

контр-трендово не шортят - риск

риск к прибыли должен быть больше чем 3 к 1

On balance volume - не работает на фьючерсных контрактах

после стопосъемного шипа тренд идет в противоположную сторону

медвежья дивиргения - рост - признак слабости(RSI, OnBalanceVolume) - будет падение бычья дивиргенция - падание - признак слабости - будет рост

три волны падения и с коррекциями - завершение падающего тренда

разворотный паттерн - двойное основание

• фон диктует тренд
• корреляция диктует тренд
• 4 процента - бери
• коррекция - приритет над трендом имеет 15 минутная 200 дневная средняя
• кризис - покупают тяжелую промушленность и золото
• не кризис - инновации
• с утра - по тренду - потом - коррекция
• перед рискованным событием увеличивается волатильность, тренд сохраняется
• сходящийся треугольник - после резкого испуга.
• боковик - готовится к скачку

1. Patience - Understand risks
2. Diversification
3. Planning - Invest don’t speculate
4. Long-term - Determine your goals
5. research - Stick to your plan
6. risk/reward - Invest regularly
7. Don't be afraid to ask for help

денежные средства хранятся на обособленных счетах брокеров, т.е. брокер к ним не имеет юридического доступа, а значит, не может расходовать или переводить данные средства. Кроме того, на эти средства не может быть наложен арест по обязательствам брокера. Т.е. банкротство брокера с юридической точки зрения также не распространяется и на денежную часть Ваших средств.

Номинальный держатель — это такое лицо, на счет которого записаны акции, реальным владельцем которых оно не является. Например депозитарий. Это лицо, в свою очередь, хранит информацию о реальных владельцах.

• Ценные бумаги хранятся не на счетах брокера, а на счетах депо в депозитарии.
• Это отдельная организация, обладающая лицензией ЦБ РФ на ведение депозитарной деятельности.

• Обычно услуги депозитария включены в стоимость услуг брокера, а сам депозитарий является обособленным подразделением брокера

  Если Вы заключили с брокером соглашение о предоставлении Ваших ценных бумаг в залог для операций брокера, то в данном случае Вы рискуете потерять свои ценные бумаги при банкротстве брокера.

Компания-эмитент (например «Эпл») ↑ Компания-регистратор (т. н. transfer agent) ↑ Американский центральный депозитарий (DTC) ↑ Цепочка других депозитариев ↑ Депозитарий Брокера или отдельный ↑ Клиент (вы)

• Класс
• Инструмент сокр
• Цена послед
• % измен закр
• макс цена
• мин цена
• оборот
• ISIN - ?????
• валюта

RSI базовые значения уровней 70 30 MA 25 и 50 EMA 25 и 50 MACD Stochastic - используются уровни 80- перекупленности и 20 - ориентир перепроданности

• Ctrl+E редактировать окно/график
• F6 в стакане - стоп заявка
• Alt+1/2/3/4/5 - переключение между закладками
• Ctrl+N - копировать окно
• Ctrl+H - редактор горячих клавиш

stop-limit

• Sell - если слишком сильно упадет ПРОДАЕМ
  • проскальзывание - цену продажи выставляем МЕНЬШЕ предела, чтобы успеть найти покупателей
• Buy - если ожидаем пробой вверх ПОКУПАЕМ
  • проскальзывание - цену покупки выставляем БОЛЬШЕ предела, чтобы успеть найти продавцов

take-profit -

• Sell - если достаточно выросла ПРОДАЕМ (lot 10 - в одном лоте 10 акций)
  • offset from max - маленькие падения в низ в течении которого заявка не будет активироваться
    • слишком маленькое - продажа сразу на первой волне (2 копеек)
    • слишком большое - слишком сильно упадет после большого скачка и будет продана по меньшей цене (3копеек)
  • protective spread - отступ вниз по которой активированная заявка попадет в рынок (как проскальзывание)
• Buy - для short

стоп-лосс

• ниже нижнего price-channel
• особенно важны при покупке выше средней-200-дневной
• в кризис стоп-лоссы смитаются волатильностью

• Рыночные инструменты:
  • биржевые инструменты
    • Московская биржа
    • Биржа СПБ
    • NYSE
    • LSE
  • внебиржевые
    • ФОРЕКС - размер сделок $2 млн.
      • брокер - для крупных клиентов
      • диллер - ларек
    • еврооблигации - есть и на московской бирже
• ПИФы и доверительное управление
• страховые продукты
  • накопительное страхование НСЖ и снвестиционно ИСЖ
  • unit linked (ULIP) - с иностранной компанией - страховка и инвестиционный фонд

Ценные бумаги

• долговые
  • облигации
  • векселя
  • деньги
  • депозиты
• долевые
  • акции
  • паи

Отражают не только цену, но и её волатильность

• Верхняя и нижняя граница тени отображает максимум и минимум цены за соответствующий период.
• Границы тела отображают цену открытия и закрытия.

https://relaxedtrader.com/trading-system-works-future/

good:

• Lots of samples
• Out of sample testing looks like in sample testing
• Factor in commission and slippage
• System trades a with lower number of shares in volatile markets

Minimum Requirements For A Robust System:

• Minimum 100 trades
• At least 10 years of data
• Statistical significance of 30 ( profit factor * number of samples ^ 0.5 )
• 20% of data used for "out of sample" (OOS) testing
• OOS Profit Factor / In Sample Profit Factor >= 70%
• Net profit / Max drawdown >= 10
• Profit factor >= 2

System Score = Profit Factor * Number Of Trades ^ ( 0.5 ) * ( Net Profit / Max Drawdown ) * ( Out Of Sample Profit Factor / In Sample Profit Factor )

Profit factor = (gross winning trades) / (gross losing trades) or = (Win rate x average win) / (Loss rate x average loss)

Main trading systems:

• Mean Reversion - следим за средней показывающй тренд и когда она меняет направление на определенное значение - покупаем или продаем. - does not work with a trend following market
• trend following - следуем по тренду не отклоняясь

The only real Holy Grail in trading is the use of multiple systems trading different asset classes.

• Технический анализ финансовых рынков - Джон Дж. Мэрфи (Азбука технического анализа)
• Чарльз ЛеБо, Дэвид В. Лукас "Компьютерный анализ фьючерсных рынков" (Индикаторный технический анализ, без фигур)
• В. Тарп "Трейдинг - ваш путь к финансовой свободе" (универсальная)
• Психология трейдинга. Инструменты и методы принятия решений. Бретт Стинбарджер (психологические проблемы)
• Куртис Фейс. Путь Черепах. Из дилетантов в легендарные трейдеры (поучительная история, дух спекулятивного трейдинга)

• 60% - Психология трейдинга
• 30% - определение размера позиции - risk management, money management
• 10% - развитость системы - точка входа и выхода

Неудачи - игнорирование 60 30 и не имеют системы

Торговая система - это набор правил - алгоритм действия трейдера в рыночных ситуациях

• момент открытия закрытия позиции
• размер открываемой позиции

Торговая система - условная система отсчета, система координат относительно которой трейдер 1) определяет ситуацию 2) принимает решение

Торговая система выстраенная на основе:

• технического анализа - спекулятивная (пример Ричард Деннис)
• фундаментального анализа - инвестиционная (пример Уорен Баффет)

Создание торговой системы:

1. выбор стратегии
2. подбор команлы тех индикаторов под стратегию. Каждый выполняет свою роль. Все - как единое целое.

• годовая доходность ~50%
• максимальная просадка по счету 30% ниже 20% не опускался
• 60% сделок убыточно. 40% прибыльные - не количество а качество - выжать максимальную прибыль из сделки
• дисциплина - не каждый месяц или даже год

находим точку входа, берем точку выхода по скользящей средней или где видим и ждем, ставим стоп лос - период от недели до полугода

• не более 6% от капитала

• биржевой стакан - дает нам информацию о лимитных заявках на рынке
• лента обезличенных сделок — о том, на какие объемы были заключены сделки по различным ценам.

• Фьючерс "доллар/рубль" или Si
• ETF на еврооблигации российских корпоративных эмитентов (FXRU)

модель, описывающая связь ожидаемой доходности портфеля ценных бумаг со степенью его риска.

Согласно САРМ, инвесторы вознаграждаются за рыночный риск, но их нерыночный риск не компенсируется. Модель САРМ является основой современной теории цен на финансовых рынках.

с утра 2 октября 2020 Сбербанк 8% обвал. пик - 10:00

• Последний день покупки - 1 окт 2020
• Дата закрытия реестра - 5 окт 2020

Дивиденды обычно указываются в рублях на одну акцию. Иногда в Доля дивидендов от чистой прибыли (по МСФО).

дивиденды должны заплатить в течение 25 рабочих дней с даты фиксации реестра.

Информация о дивидендах:

• карточка эмитента на мос бирже https://www.moex.com/ru/listing/emidocs.aspx?id=1399
• На сайте центра обязательного раскрытия корпоративной информации. https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=564
• на офф сайте компании

Размер дивидендов решается на собрании акционеров:

• годовое общее собрание акционеров — ГОСА
• внеочередное общее собрание акционеров — ВОСА

• https://bcs-express.ru/buybacks

Байбэк – (от англ. buyback) обратный выкуп эмитентом собственных акций. Это ситуация, когда компания выкупает акции у действующих акционеров на открытом рынке. По итогам данной процедуры количество свободно обращающихся бумаг уменьшается, что в свою очередь может приводить к росту стоимости акций

время

• еще какие-то
• среднесрочные - до 5 лет
• долгосрочные более 5 лет

как выбирать 1 кредитный рейтинг 2 обеспечение - в случае банкротсвта 3 дюрация - насколько цента облигация чувствительна к изменению процентной ставки

как заработать купон - процент от номинации которая платится держателю разница в цене участие в первичном размещении - цена зависит от количечтва участников и эмитента

13 процентов, льгота не менее 3 лет

https://овкладах.рф/obligatsii/vysokodohodnye/ два типа:

• биржевые
• коммерческие высокодоходные облигации.

Отрасли-лидеры по размещению ВДО:

• лизинг
• микрофинансовые организации
• девелопмент

Главная опасность – дефолт. Рыночного риска, как такового, нет Источник: https://xn--80aaej2ags6d.xn--p1ai/obligatsii/vysokodohodnye/

https://investcafe.ru/blogs/64668638/posts/41984

Яндекс", МТС и "Ростелеком"

• Mail.ru Group (MCX:MAILDR)
• HeadHunter (NASDAQ:HHR)
• Ozon (NASDAQ:OZON)

• Яндекс MCX:YNDX)

  Яндекс – 10,724 млрд долларов Mail.ru Group – 5,362 млрд долларов AVITO – 3,85 млрд долларов Wildberries – 1,2 млрд долларов Ozon Group – 694 млн долларов HeadHunter – 299 млн долларов Ситилинк – 245 млн долларов 2ГИС – 243 млн долларов Lamoda – 226 млн долларов ivi.ru – 204 млн долларов Aviasales – 196 млн долларов Profi.ru – 151 млн долларов ОнлайнТрейд.ру – 110 млн долларов Skyeng – 109 млн долларов 1С-Битрикс – 106 млн долларов TalentTech – 97 млн долларов Циан Групп – 96 млн долларов B2B-Center – 95 млн долларов Superjob – 93 млн долларов YouDo – 88 млн долларов

ГК "Самолет", ГК "ПИК", Группы ЛСР и Группы "Эталон"

• ПАО Группа ЛСР ао (LSRG) - редевелопмента территории в Москве, производства стройматериалов, добычи и переработки нерудных ископаемых, девелопмента и строительства недвижимости
• ПАО Группа Компаний ПИК (PIKK) - строительная компания ( доставка еды)

Золото

• Полюс
• Полиметалл

Ост

• Мечел ао/ ап
• ГМКНорНик - палладий, конкурент ЮАР
• Северсталь - конкурент ЕВРАЗ
• ММК
• НЛМК
• Распадская
• Алроса
• Русал

• Лукойл
• Газпром
• Роснефть
• Сургут ао/ап
• Татнефть ао/пр
• Новатек
• Газпромнефть

• ИнтерРАО
• ФСК ЕЭС
• РусГидро
• Россети ао
• Мосэнерго
• ОГК-2
• Юнипро
• ТГК-1
• МРСК Ур
• Ленэнерго- п

• Ростелеком
• МТС
• Мегафон
• Система

• Сбербанк
• ВТБ
• Мосбиржа
• Тиньков -TCSG- ТиСиЭс Груп Холдинг ПиЭлСи - Т+: Акции и ДР

• Акрон
• Фосагро
• Уралкалий
• НКНХ ао/ап

разное

• AGRO гдр
• Аэрофлот
• Яндекс
• Дикси
• Детский мир
• Магнит
• ТМК
• Русолово
• ЛСР
• Лента

• iФармсинтез - полный цикл создания новых эффективных лекарственных средств

• Positive Technologies MCX: POSI

• Segezha Group - Сегежа Групп (Sgzh)

FORTS(«Фьючерсы и Опционы Российской Торговой Системы», Futures & Options of RTS). Это часть Московской биржи и позволяет игрокам использовать в качестве рабочих инструментов фьючерсные и опционные контракты.

Покупка фьючерса - подешевели - убыток (ставка на рост)

• Представим, что вы купили 10 фьючерсов на акции по 5500 рублей и к моменту исполнения контракта акции стоят 5000 рублей.
• При поставочном контракте вы будете обязаны купить 10 акций по 5500 рублей. Вы потратите 55 000 рублей, и в вашем портфеле появятся 10 акций общей стоимостью 50 000 рублей. Убыток 5000.
• При расчетном контракте у вас не появится никаких акций — биржа просто рассчитает ваш убыток и спишет со счета 5000 рублей.
• При поставочном нужно будет купить акции и если не хватит денег - штрафные санкции.

Продажа - подешевели - прибыль (ставка на падение)

коды фьючерса

• https://www.moex.com/a214
• CMY - C - код базового актива(2с), M - месяц FGHJKMNQUVXZ, Y - год 0-9 (2020=0)
• GAZR-9.19 Тикер базового актива, месяц и год исполнения контракта.

базис фьючерсного контракта - Разница между текущей ценой базового актива и соответствующей фьючерсной ценой

• бэквордация - фьючерс торгуется ниже цены базового актива
• контанго

покупка или продажа по фьючерсу обязательна, в то время как опцион предоставляет на них право (а не обязанность).

https://www.thebalance.com/trading-crude-oil-futures-809351 Производство

• бензин gasoline - примерно идет половина
• газ - natural gas
• heating oil - топочный мазут
• diesel fuel - поезда, судоходство, транспорт, тракторах
• jet fuel

Влияет

• affect 95% of transportation - That creates higher food prices
• impacts 45% of industrial products and around 20% of residential useю As a result, higher oil prices increase the cost of everything you buy, creating inflation.
• Burning oil or gasoline releases the carbon dioxide. It's created a greenhouse effect. -> global warming

Виды

• WTI West Texas Intermediate - WTI sells at a $3.00-$4.00 per barrel discount to Brent
• Brent Blend

currencies. (basket of U.S.)

• The Index goes up when the U.S. dollar gains "strength" when compared to other currencies
• value relative to following select currencies:
  • Euro (EUR), 57.6% weight
  • Japanese yen (JPY), 13.6%
  • Pound sterling (GBP), 11.9%

• HKD - Hong Kong Dollar - official currency of the Hong Kong Special Administrative Region
• CHN - Chinese Yuan Renminbi

Международный эффект Фишера пример USD/RUB

1. текущий курс рубля
2. номинальная ставка в рублях ( гос. долг на требуемый горизонт)
3. номинальная ставка в доллорах ( гос. долг на требуемый горизонт)

они

• USD/RUB=75 руб / за 1 доллар
• ОФЗ 5 лет = 5.46%
• US Tr 5 лет = 0.32%

будущий курс на 5 лет = 75 * (1 + 0.0546)^5/ (1+0.0032)^5 = 96.28

Environmental social and governance (ESG) investing

Free Float Market Capitalization - the total dollar value of all of a company's outstanding shares at the current market price.

• pmi
• business climat and activity
• новостные события отчетов компаний двигают рынок вверх

http://blog.gazprombank.investments/reasonable_price

• EBITDA (Earnings before interest, taxes, depreciation and amortization)
  • насколько прибыльна деятельность компании
  • независимо от её задолженности перед различными кредиторами и государством
• P/BV - price-to-book ratio - высокое значение - информирует о высокой эффективности обращения акционерных средств по сравнению с требуемыми рыночными ставками доходности.
  • даёт понять, за сколько лет окупятся вложения в определённый проект.
  • характеризует общую капитализацию компании/балансовую стоимость. ИЛИ ROE/r (рентабельности капитала) к желаемой доходности.
  • P/B < 1 — низкое значение. Акции не дооценены. Чаще всего у таких компаний имеются долги.
• P/E - Price–earnings ratio P/EPS - рыночной стоимости акции к годовой прибыли, полученной на акцию.
  • Малые значения коэффициента сигнализируют о недооценённости рассматриваемой компании, больши́е — о переоценённости.
• E/P - Earnings-Price Ratio - попытка справедливо оценить стоимость акций на идеальном рынке
• P/S - Рыночная стоимость компании/Объем продаж
• EV/EBITDA
• ROE - Return On Equity отдача от капитала
• DEBT/EBITDA
• R & D - размер инвестиций в research and development
• ROE - рентабельность
• ROA - рентабельность собственных активов
• EPS - Earnings per share Прибыль на акцию. - (Чистая прибыль - Дивиденды) / акции находящиеся в обращении

• https://ru.tradingeconomics.com/russia/indicators
• Фондовые рынки - MOEX или IMOEX - экономика
• Валюта - к USD - показатель кризисов
• Государственные облигации 10-лет. доходность - ОФЗ коррелирует с фондовым рынком
• Темп роста ВВП
• Уровень безработицы
• Уровень инфляции - вывезенные к ввезенным
• Процентная ставка ЦБ (Ключевая ставка) - процентная ставка, под которую центральный банк страны выдает кредиты коммерческим банкам.
• Государственный долг к ВВП
• Государственный бюджет от ВВП
• Индекс производственной активности PMI
• Индекс доверия потребителей - ?
  • Розничные продажи - данные появляются спустя 2 недели

По кейнсу макроэкономики:

1. ВВП
2. уровень безработици
3. инфляции
4. % ставки
5. Валютный курс
6. Заработная плата
7. Фондовые индексы

Цели государства

• рост ввп
• контроль инфляции
• полная трудовая занятость
• стабильность платежного баланса - движение денежных средств в виде платежей из страны в страну

• ликвидность мировых ЦБ
• International business cycles

• https://quote.rbc.ru/news/article/5ebeb4ef9a7947b87b7976d8

По закону налог на доход по вкладам в рублях происходит в том случае, если процентная ставка по вкладу превышает ставку рефинансирования Центробанка РФ, увеличенную на 10 процентных пунктов.

3 года или 1 год для инновационных - иначе ничего

На выбор:

• Вычет в размере 13 % на вносимые средства из НДФЛ, уплаченный физическим лицом за текущий год по основному месту работы.
• Освобождение от выплаты налога на доход, полученный на ИИС (при закрытии счёта).

https://www.banki.ru/blog/BAY/10565.php

• На дивиденды не распространяется.
• На купоны, по ставке 35% не распространяется.
• На купоны по ставке 13% РАСПРОСТРАНЯЕТСЯ!!!

Рыночный риск

изменение курса акций

Деловой риск

неопределенность в уровне реализации продукции и дохода предприятия в будущем

Риск эмитента

потери позиций организации на рынке

• усиления конкуренции;
• снижения спроса на продукцию;
• нерациональное управление и прочие.

Финансовый риск (кредитный риск или риск дефолта)

касается предприятий с высокой нагрузкой до долгам

Экономический и отраслевые риски

.

• стагнации сектора в результате развития другой отрасли
• изменения экономических показателей страны
• возникновения кризиса
• усиления инфляции и прочие экономические показатели.

Страновой риск

деятельности правительства

• уровень коррупции
• политический срой
• экономическую стабильность
• верховенство закона

Инфраструктурный риск

Например, банка или иных финансовых организаций, брокера или управляющей компании

Процентный риск

Повышаются акции падают, облигации повышаются

Инфляционный риск

.

Событийный риск

.

Валютный риск

свазан с процентным риском

Риск ликвидности

.

1. выгрузить погоду

https://rp5.ru/%D0%90%D1%80%D1%85%D0%B8%D0%B2_%D0%BF%D0%BE%D0%B3%D0%BE%D0%B4%D1%8B_%D0%B2_%D0%9F%D0%BE

1. склеить с индеком ммвб
2. оценить переобучение сравнивания обучающую и тестовую выборки - accuracy должны быть близки

train = first 1000 test = else

1. splitting the full series into windows. If you don't do this, the earlier data will be close to 0 and will not add much value to the learning process
2. Scaling https://scikit-learn.org/0.22/modules/preprocessing.html scaler = MinMaxScaler()
3. smooth the data using the exponential moving average

• круглые цены
• дни выплат дивидендов
• дни налоговой отчетности публикации чего-то TODO
• крупные новости

• Генетическая память
  • память биологического вида
  • стабильность хранения информации
• Иммунологическая память
  • после первой встречи … узнавать их при повторной встрече
• Нейрологическая память
  • изменения нервной системы, которые влияют на протекание будущих рефлекторных реакций
  • энграммы - физическая привычка
  • временное свертывание на основе существования собственного времени мозга
  • хронотип, то есть внутренний пространственно временной образ внешнего мира
  • типы:
    • Мгновенная - сенсорная менее секунды
    • Краткосрочная - несколько секунд
    • Долгосрочная - минуты-годыx
  • механизмы:
    • Реверберационная теория - нейрон замкнут на себя или образует циклы с другими
    • Биохимические исследования памяти - изменениями свойств РНК и ДНК и белка в нейронах

• выручка $864.54 млрд
• EBITDA $154.89 млрд

структура выручки 2021

• 69% рочничная торговля в Китае
• 7% Облачные сервисы
• 5% Международная розничная торговля
• 5% Логистические сервисы
• 4% Цифровые сервисы и развлечени

• 10% Прочие

  JD.com - concurent of Alibaba Group

• MVP - Minimum viable product
• Google Quick Deployment Risk - giants like Google, Microsoft, or others can roll out updates to their current products, add the missing new feature, and kick out the startups
• DYOR - Do Your Own Research

1. find startup
2. pre-evaluate it
   • we initially found the project interesting
   • the startup has traction and a working MVP
   • there is a huge online translation market and a clear target audience
   • the startup team is decent
   • we didn't find any other red flags.
3. score it under 220 parameters
   • The management team: The management team is critical to the success of any startup. Look for a team with a track record of success, strong leadership skills, and the ability to execute their vision.
   • Market opportunity: Evaluate the size and potential of the market in which the startup is operating. Is there a clear demand for the product or service that the startup is offering?
   • Competitive landscape: Consider the competition that the startup will face. Is the startup well positioned to compete in the market, or are there other established players that could make it difficult for the startup to gain a foothold?
   • Product or service: Evaluate the quality and uniqueness of the startup's product or service. Does it solve a real problem or meet a real need in the market? Is it innovative and differentiated from competitors?
   • Financial projections: Look at the startup's financial projections, including its projected revenue and profitability. Are the projections realistic and based on solid assumptions?
   • Use of funds: Consider how the startup plans to use the funding it is seeking. Is the company's capital allocation strategy sound and aligned with its growth plans?

medicalstartups.com

• lyra health
• neuronetics
• quartet Health
• Mindstrong
• Pear Thepeutics - приложение для выполнения предписаний врачей

youtube calm - ucla health, neurostar, advanced therapy, novartics